十八屆五中全會將于今年10月召開，會議主要議程是研究關(guān)于制定國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十三個五年規(guī)劃的建議�！笆�二五”期間，我國經(jīng)濟、社會、民生等方面的建設(shè)取得哪些成就？“十三五”期間，全面小康如何實現(xiàn)、轉(zhuǎn)型升級如何進行、重大領(lǐng)域改革措施如何推進？新華網(wǎng)特約相關(guān)領(lǐng)域知名專家解讀，推出“回眸十二五 展望十三五”系列訪談報道。

　　 在新華網(wǎng)“回眸十二五　展望十三五”系列專家訪談中，中國人民銀行金融研究所所長姚余棟表示，著力深化關(guān)鍵領(lǐng)域的改革，打造一個更具有創(chuàng)造力的金融體系，鼓勵金融創(chuàng)新將對下一個五年的經(jīng)濟發(fā)展，尤其是切實提高人們的生活質(zhì)量，激活金融市場的活性，最大程度串聯(lián)起社會經(jīng)濟的各個要素環(huán)節(jié)大有裨益。攝影 黃博陽

　　 [精彩語錄]

　　 ·金融業(yè)未來很長一段時間的創(chuàng)新和改變都將是基于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)生的。

　　 ·“十三五”規(guī)劃或?qū)�對互�?lián)網(wǎng)金融走向的規(guī)范化、法制化、陽光化軌道，傳統(tǒng)金融機構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)進一步發(fā)展的良性競合關(guān)系、服務(wù)質(zhì)量和效率、促進小微企業(yè)發(fā)展和擴大就業(yè)、服務(wù)大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新等方面有所涉及。

　　 ·在共享經(jīng)濟的基礎(chǔ)上，以共享金融為焦點的金融創(chuàng)新實踐將會是接下來涉及金融業(yè)的巨大亮點。

　　 新華網(wǎng)北京9月30日電（記者 李天真）目前我國經(jīng)濟金融發(fā)展機遇和挑戰(zhàn)并存，“十三五”期間，金融領(lǐng)域如何轉(zhuǎn)型創(chuàng)新發(fā)展，成為我國適應(yīng)經(jīng)濟新常態(tài)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)之一。

　　 在新華網(wǎng)“前瞻十三五”系列專家訪談中，中國人民銀行金融研究所所長姚余棟表示，著力深化關(guān)鍵領(lǐng)域的改革，打造一個更具有創(chuàng)造力的金融體系，鼓勵金融創(chuàng)新將對下一個五年的經(jīng)濟發(fā)展，尤其是切實提高人們的生活質(zhì)量，激活金融市場的活性，最大程度串聯(lián)起社會經(jīng)濟的各個要素環(huán)節(jié)大有裨益。

　　 新華網(wǎng)：金融體制改革成效繼續(xù)顯現(xiàn)，您預(yù)測“十三五”規(guī)劃中，涉及金融領(lǐng)域改革的亮點和重點將會有哪些？

　　 姚余棟：“十三五”規(guī)劃是我國對國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十三個五年的規(guī)劃。從2016年起的下一個五年，我國已然站在了一個新高點，新起點。當(dāng)前，中國經(jīng)濟更注重創(chuàng)新驅(qū)動，更加倚重消費拉動。而適應(yīng)經(jīng)濟新常態(tài)，金融的創(chuàng)新發(fā)展是重要的支撐和支持。

　　 “十三五”規(guī)劃將對金融領(lǐng)域的相關(guān)議題有所闡述。一是鼓勵金融創(chuàng)新；二是發(fā)展多層次資本市場；三是加快利率匯率市場化改革；四是實現(xiàn)資本項目可兌換和人民幣更加自由使用；五是完善金融宏觀調(diào)控和監(jiān)管；六是更好地發(fā)揮政策性和開發(fā)性金融作用；七是發(fā)展普惠金融。

　　 新華網(wǎng)：“十三五”將會是金融行業(yè)繼續(xù)開放的五年，開放一定程度上就意味著競爭和監(jiān)管的要求加大，金融行業(yè)將面臨的怎樣的挑戰(zhàn)？

　　 姚余棟：創(chuàng)新和監(jiān)管是金融行業(yè)面臨的主要問題。當(dāng)前金融業(yè)綜合經(jīng)營步伐不斷加快，金融機構(gòu)整體實力繼續(xù)提高，新生的金融服務(wù)形式不斷涌現(xiàn)，這不但對創(chuàng)新空間提出了期望，也對金融監(jiān)管體制提出了要求。從世界范圍看，金融業(yè)的發(fā)展總體上經(jīng)歷了一個由綜合到分業(yè)、再由分業(yè)到綜合的過程，推動這種變遷的是金融市場的不斷深化和金融業(yè)分工的不斷推進。

　　 金融業(yè)未來很長一段時間的創(chuàng)新和改變都將是基于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)生的�；ヂ�(lián)網(wǎng)金融的興起和蓬勃發(fā)展就是最好的例子。8月有關(guān)數(shù)據(jù)顯示，國內(nèi)網(wǎng)貸平臺新增228個，累計已達3259個，整體成交量974.63億元，環(huán)比上升18%。P2P網(wǎng)貸行業(yè)更是獲得了許多風(fēng)投的青睞。據(jù)不完全統(tǒng)計，2015年前8個月，P2P平臺已完成58次融資，超過過去五年總和。創(chuàng)新與監(jiān)管伴生將是金融行業(yè)今后面臨的常態(tài)局面，也是需要解決的問題。

　　 新華網(wǎng)：互聯(lián)網(wǎng)金融作為一種新興的金融業(yè)態(tài)和業(yè)務(wù)模式，已經(jīng)逐漸成為我國金融改革創(chuàng)新的重點領(lǐng)域。“十三五”是否會對互聯(lián)網(wǎng)金融有較為明確的涉及？

　　 姚余棟：“十三五”期間，互聯(lián)網(wǎng)和金融將呈現(xiàn)出深度融合態(tài)勢，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展與監(jiān)管的頂層設(shè)計逐步完善，相關(guān)監(jiān)管細則陸續(xù)出臺，“十三五”規(guī)劃或?qū)�對互�?lián)網(wǎng)金融走向的規(guī)范化、法制化、陽光化軌道，傳統(tǒng)金融機構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)進一步發(fā)展的良性競合關(guān)系、服務(wù)質(zhì)量和效率、促進小微企業(yè)發(fā)展和擴大就業(yè)、服務(wù)大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新等方面有所涉及，今后甚至?xí)�突出闡述。

　　 新華網(wǎng)：互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)越來越深刻的影響著我們的生活方式，盡管我國互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展呈現(xiàn)蓬勃之勢，但是在消費信貸上與歐美國家還是有很大的距離，如何實現(xiàn)突破？

　　 姚余棟：消費信貸的突破除了本身大眾的消費習(xí)慣外，金融服務(wù)的模式很大程度上影響了人們的消費信貸意愿。中國對信貸是有質(zhì)押要求的，一些人沒有有效質(zhì)押物，但并不代表這個人沒有信用，換句話說，他在沒有質(zhì)押擔(dān)保的情況下無法證明自己的信用。而互聯(lián)網(wǎng)金融模式的創(chuàng)新正在為消費信貸市場注入新的發(fā)展動力。這里面有傳統(tǒng)金融機構(gòu)的創(chuàng)新，也有全新模式的出現(xiàn)。伴隨產(chǎn)業(yè)政策的調(diào)整和經(jīng)濟增長原動力的轉(zhuǎn)換，同時國人的消費觀及社會個人征信體系日趨成熟，加之互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)的不斷創(chuàng)新和廣泛覆蓋，我國消費金融市場的潛力巨大。

　　 新華網(wǎng)：隨著各項重磅措施的陸續(xù)出臺，金融與實體經(jīng)濟互相促進的良性循環(huán)正在形成。應(yīng)該從哪些方面繼續(xù)加強金融服務(wù)實體經(jīng)濟的能力？

　　 姚余棟：以資本市場為基礎(chǔ)融資體系的經(jīng)濟體韌性更強。在大眾創(chuàng)業(yè)萬眾創(chuàng)新的浪潮下，股權(quán)眾籌對服務(wù)實體經(jīng)濟和控制宏觀杠桿水平事關(guān)重要。應(yīng)該通過金融創(chuàng)新，豐富資本市場的層次，走向大私募，為未來的小公募發(fā)展預(yù)留空間，嚴(yán)守底線，不碰紅線，適度監(jiān)管，為股權(quán)眾籌未來持續(xù)健康發(fā)展護航。人民銀行金融研究所的互聯(lián)網(wǎng)金融研究小組提出了一套“五四三二一”方案�！拔濉笔菍�股權(quán)眾籌的定義——新五板，如果按照幫助企業(yè)成長的階段來講，股權(quán)眾籌就是幼兒園或是小學(xué)階段，讓企業(yè)在進入新三板這個中學(xué)階段前有一個培育過程�！八摹笔莻鹘y(tǒng)金融領(lǐng)域主要分成公募、私募，但是中間還有很多空檔�！叭�”就是要對眾籌劃分大中小三個檔次。“二”是要做兩點：眾籌平臺不要碰錢，不搞資金池；平臺不進行擔(dān)�；螂[性擔(dān)保。“一”是一條紅線不能碰。

　　 新華網(wǎng)：后全球金融危機時代，尋找復(fù)蘇和經(jīng)濟增長的新亮點成為了各國關(guān)注的焦點，您覺的金融業(yè)的新亮點是什么？

　　 姚余棟：共享金融。在共享經(jīng)濟的基礎(chǔ)上，以共享金融為焦點的金融創(chuàng)新實踐將會是接下來涉及金融業(yè)的巨大亮點。

　　 2008年全球金融危機的余波雖已漸漸遠去，但對各國經(jīng)濟社會運行帶來的影響卻是難以估計。一方面，備受打擊的傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)與金融發(fā)展模式，迫切需要尋找能夠“振奮人心”的新增長動力；另一方面，粗放式、無節(jié)制的生產(chǎn)與消費模式引起“心有余悸”的反思。如何更好地權(quán)衡資源有效配置與公眾福利的提升，成為新時期經(jīng)濟、社會與人文變革轉(zhuǎn)型的聚焦點。在此背景下，應(yīng)運而生、日漸火爆的共享經(jīng)濟成為極具發(fā)展?jié)摿εc想象空間的“抓手”。例如，Uber和Airbnb分別為出租車業(yè)和酒店業(yè)帶來了革命性的改變，也讓人們看到了共享經(jīng)濟在可持續(xù)商業(yè)模式構(gòu)建上的可行性。同時，新技術(shù)的飛速發(fā)展，也使得信息收集、處理、傳遞的機制發(fā)生了根本性改變，帶來了“互聯(lián)網(wǎng)+”時代的經(jīng)濟與金融變革。

　　 金融發(fā)展與實體產(chǎn)業(yè)的脫離，金融部門對實業(yè)部門的優(yōu)勢等，都使得金融業(yè)陷入“自我游戲”中。我們可以通過共享金融來解決現(xiàn)代金融內(nèi)部的問題，從而一定程度上解決與外部的問題。如何理解呢？一是金融對共享經(jīng)濟的有效支撐。二是金融要素的多元化共享式發(fā)展。三是金融功能的共享與融合。四是平臺金融模式下的多主體協(xié)調(diào)。五是互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈金融的共享式重構(gòu)。六是金融風(fēng)險的共享與分擔(dān)。七是共享型的產(chǎn)融結(jié)合探索。

　　 歸納來看，“共享金融”能夠有助于緩解甚至根除現(xiàn)有金融體系的主要弊端。一則，重點解決主流金融體系的服務(wù)“短板”，服務(wù)居民金融（消費金融和財富管理）和小企業(yè)金融（融資加信用）；二則，促使金融擺脫“高大上”和“走下神壇”，推動分布式、規(guī)范式、自律性、公開透明的金融“軟規(guī)則”建設(shè)，謀求低成本、高效率的新型金融交易市場；三則，鞏固P2P時代的共享金融模式，且逐漸向B2B、B2P、P2B等領(lǐng)域拓展，使合作性金融交易、信任型和信用保障型金融創(chuàng)新、消費者主動式金融服務(wù)等，都在現(xiàn)代經(jīng)濟金融運行中扮演更加重要的角色。

　　 【系列訪談之一】潘建成：要把十三五規(guī)劃著力點放在結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型上